Що таке правило 15%, куди інвестувати і як — погляд фінансового радника
Будь-яку статтю можна зберегти в закладки на сайті, щоб прочитати її пізніше.
Режим читання збільшує текст, прибирає все зайве зі сторінки та дає можливість зосередитися на матеріалі. Тут ви можете вимкнути його в будь-який момент.
США — країна з розвинутою культурою інвестування. Воно міцно вбудоване в соціальну систему завдяки пенсійним фондам, фінансовим компаніям та законодавчій базі.
Відштовхуючись від прикладу США, незалежний фінансовий радник (Independent Financial Advisor) та приватний інвестор Назарій Рибінський пояснив основні принципи інвестування, розповів про проблеми та ставлення до нього в Україні, а також дав поради початківцям.
Як інвестують у США
Культура інвестування в США будувалася понад 100 років. За цей час американці навчилися розподіляти дохід так: спочатку платити собі (інвестувати у майбутнє, створювати капітал) і тільки потім закривати кредити й розв’язувати поточні фінансові питання.
Інвестиції в США на кожному кроці.
Наприклад, на роботі вам зазвичай дають контракт з річною зарплатою і просять визначити, в який приватний пенсійний фонд будуть іти 2-5% від річного доходу. Представники цих фондів приходять безпосередньо в офіс, розповідають про інвестиційні портфелі й мотивують інвестувати.
В американських кафе в ході побутових розмов часто можна почути новини про курс S&P 500 S&P 500 — фондовий індекс, у кошик якого включено 500 акціонерних компаній США, що мають найбільшу капіталізацію. та прогнози економістів. У банку вам регулярно пропонують купити облігації чи інші активи. Крім того, сильна економіка й історична стабільність дають можливість інвестувати на довгі терміни.
Зважаючи на поширеність і природність інвестування, в США набув популярності рух під назвою F.I.R.E. (Financial Independence, Retire Early). Завдання його прихильників якнайшвидше вийти на пенсію.
- Хтось планує це в 35-40 років. Тому, щоб інвестувати якнайбільше, сильно заощаджує. Наприклад, розділяє оренду з кимось, відмовляється від дорогих покупок тощо.
- Інші надають перевагу регулярному інвестуванню без надмірної економії на собі. Але розуміють, що це вплине на термін виходу на пенсію.
Базове правило
Відкладати 15% від доходу — це базове правило заощаджень. Розрахунки показують, що якщо ці відкладення інвестувати в щось протягом робочих років, то можна забезпечити себе до кінця життя.
Розберімо умовний приклад:
- Людина зі свого доходу $1 000 інвестує 15% щомісячно (тобто $150) з середньорічною дохідністю 8% 8% — це песимістичний, але умовно універсальний показник дохідності інвестицій у фондовий ринок США, який можна використати для приблизних розрахунків. терміном на 30 років.
- Через 30 років сума збережень складе $229 628.
- Людина припиняє докладати нові гроші і з цього моменту тільки реінвестує накопичені $229 628.
- При подальшій дохідності 8% такий капітал генеруватиме щороку $18 370, а це $1 531 на місяць.
Зауважте, що доходи людей зростають протягом життя. Якщо 15% від доходу $1 000 це $150, то 15% від $2 000 — $300. Це суттєво впливає на результат інвестування. Але в нашому розрахунку ми цього не врахували.
Як інвестують в Україні
Українці добре навчилися заощаджувати, тож тепер стараються стати на шлях інвестування. Але поки це вдається небагатьом. Частіше ми обираємо сховати гроші «під матрац» замість того, щоб вкласти в S&P 500, відкрити рахунок у пенсійному фонді чи хоча б депозит у банку.
Причини такої фінансової поведінки очевидні:
- Насамперед швидкоплинність життя, яку ми відчули з початком повномасштабного вторгнення.
- Також проти інвестування працює негативний досвід накопичення коштів у банках і фінустановах, що збанкрутували. Це підірвало віру людей, що можна довго й надійно накопичувати кошти поза звичними форматами (сейф, зберігання в родичів, банківська картка, куди приходить зарплата, чи рахунок ФОП).
Тому говорити про щось на кшталт американської культури інвестицій у широкому сегменті рано. Це наступний крок після звичайної «фінансової подушки» чи вміння зберегти.
Однак цікавість до інвестування в акції чи облігації (а не лише в нерухомість) серед широкого загалу зросла. Зокрема, під час повномасштабного вторгнення. Оскільки це ще й можливість запобігти знеціненню грошей. Також актуалізують можливості інвестування українці, які мігрували в країни з розвиненою економікою. Вони відкладають на пенсію чи забезпечують дітям освіту — та діляться своїм досвідом.
Чому варто розібратися в інвестуванні
Лютневе повномасштабне вторгнення показало побічні ефекти звичної форми заощаджень. Наприклад, 100 000 гривень на поточному рахунку чи (в кращому випадку) покладені на річний депозит у 2021 році втратили у вартості близько 40% щодо до долара. За цю суму тепер можна придбати на половину менше.
Крім того, у 2022 році ми спостерігали найбільшу в історії інфляцію долара. Щоб її перекрити, люди за звичкою інвестували в інструменти з високою дохідністю, а саме в акції. Однак ті, хто вкладався в акції сектору високих технологій (наприклад, Meta) чи в криптовалюти, були засмучені. Адже такі компанії з початку 2022 року показали падіння на 25−80%.
Це означає, що ваші $10 000, які рік тому були вкладені в такі компанії, зараз мають вартість 3200 доларів. У вас є два варіанти: чекати, доки компанії хоча б повернуться до попередніх цін, або закрити ці позиції, фіксуючи мінус. Це важке рішення.
Куди та як сьогодні інвестувати
Я раджу інвестувати у фондовий ринок США з п’ятьох причин:
- Доступність: можна почати інвестувати з маленьких сум.
- Прозорість: компанії кожного кварталу публікують звітність.
- Широкий вибір варіантів інвестування.
- Жорстке регулювання та справедливий контроль з боку регуляторів, наприклад, FINRA.
- Українці як нерезиденти США мають такі самі права, як резиденти, наш капітал регулятори захищають так само.
Основні відомості
Щоб зрозуміти, як інвестувати правильно, варто розібратися з азами.
| Активи | Те, що має сьогодні та в майбутньому цінність, і належить особі або сім’ї. Їх можна конвертувати у валюту, вони можуть генерувати грошовий потік. |
| Клас активів | Група інвестицій, які мають схожі характеристики й регулюються однаковими законами й правилами. Основними класами активів є: • акції; • активи грошового ринку; • облігації; • нерухомість; • товарні активи; • сировинні товари; • золото; • деривативи Дериватив Похідний фінансовий інструмент, що представляє собою договір на отримання базового активу (товари, цінні папери тощо). . |
Тенденції
Якщо є бажання інвестувати у фондовий ринок США, варто познайомитись із діями ФРС (Федеральної резервної системи). Це двомандатна організація, яка допомагає підтримувати в США прийнятний рівень безробіття (на рівні 2-3%) та низьку інфляцію (на рівні 2%). Отже:
- Коли ФРС підвищує відсоткові ставки, падає інфляція, але гроші стають дорожчими для фінустанов, які кредитують населення (а отже і для населення).
- У ситуації, коли гроші дорожчають, інвестори переходять з інвестування в агресивні активи до консервативних. Оскільки розумно перечекати погані часи, вкладаючи в захисні інструменти (облігації чи золото). Також можна використовувати деякі акції компаній із системними доходами. Так, McDonald’s за 2022 рік просіла всього на 1% у порівнянні з акціями росту, наприклад, Tesla. Остання за 2022 рік втратила у своїй капіталізації 65%.
- Коли гроші «дешеві» (низькі відсоткова ставка, низька інфляція, низький рівень безробіття), люди вкладають у компанії сектору високих технологій, який активно росте. Але важливо не проґавити момент, коли на ринку зʼявляться ознаки кризи. У такі моменти гроші дорожчають, а сектор високих технологій сильно падає (як це було минулого року).
Поради для інвесторів-початківців
- Спостерігаючи за ринком та економікою США, можна зрозуміти, що вона домінує над іншими ринками. Це значить, що потрібно розбиратися, що саме в ній відбувається. Якби я був новачком, підходив би до інвестування зі сторони науки, вивчаючи зв’язки між економіками, а не окремі активи. Можна навіть завести корисну звичку й виділяти до 30 хвилин на день, щоб ознайомитися хоча б з основами інвестування й новинами. А ще краще мати свою людину в цій сфері (фінансового радника).
- Початківцям варто звернути увагу на ETF-фонди Індексні фонди, паї (акції) яких торгуються на біржі. Їх структура повторює структуру обраного базового індексу. Наприклад, S&P 500. (наприклад, SPDR S&P 500 ETF Trust), а не аĸції окремих компаній. Вони поєднують у собі кілька класів активів. У довготерміновій перспеĸтиві ETF-фонди показують більшу прибутĸовість і нижчі ризики, ніж аĸції оĸремих ĸомпаній. Крім того, вам не доведеться витрачати час і сили на вивчення кожної ĸомпанії.
- Підібравши ETF-фонди, не прив’язуйтеся до одного класу активів, наприклад акцій. Створюйте диверсифікований портфель. Це дозволить знизити інвестиційні ризики. У портфелі повинні бути ключові класи активів: фонди акцій, облігацій, сировини, золота, кеш.
- Зверніть увагу на пропозиції брокерів. Сьогодні вони нараховують до 4% на неінвестований кеш (за аналогією банку, який нараховує відсотки на залишок на рахунку). Це безпечне місце для збереження й отримання дохідності, поки ви ще не створили фінансовий та інвестиційний плани.
